Завтра, 2 июня состоится очередное заседание ОПЕК, на котором будет в том числе рассматриваться вопрос об объемах мировой добычи нефти. Большинство экспертов сходятся во мнении, что нефтяной картель ОПЕК уже не играет никакой роли на нефтяном рынке, и данное заседание — формальность, которая необходима для создания видимости своего могущества. По факту договоренности ОПЕК не соблюдаются, а сами страны не могут прийти к единому мнению относительно нефтяной политики.
По состоянию на утро среды 01 июня нефтяные котировки упали более 1%. Правда, эта просадка несущественно в сравнении с тем, насколько цена нефти выросла за последние несколько недель. Буквально на днях марка Brent преодолела планку в 50 дол. США на новостях из Канады (снижение добычи из-за природных катастроф) и оптимистических настроениях инвесторов. Сейчас нефтяные котировки находятся на уровне 49,36 дол. США, марка WTI — 48,64 дол. США за баррель.
По мнению аналитиков, цена снижается под влиянием ожиданий трейдеров, которые считают, что итогом завтрашней встречи в Вене станет продолжение роста добычи «черного золота», которое уже превысило 33 млн баррелей в сутки в сравнении с 30 млн в начале года. Другой причиной эксперты называют состояние китайской экономики
Недавний прогноз о состоянии спроса на нефть со стороны Китая оказался пессимистичен. Еще не так давно Китай активно наращивал импорт «черного золота», но связано это было не с увеличением потребления энергоресурса, а заполнение нефтехранилищ. Впрочем, прогнозы — дело неблагодарное, и замедление экономики Китая (более скромный рост ВВП) — еще не повод говорить о том, что КНР ощутимо снизит нефтяной импорт. И доказывает это факт того, что нефтяной картель ОПЕК, точнее его лидеры, активно наращивают добычу, соревнуясь именно за азиатский рынок сбыта, и за Китай в том числе. А значит прогноз о снижениях поставок нефти в КНР можно поставить под сомнение.
Другой пример того, почему данные прогнозы не имеют почвы: законтрактованные объемы нефти в рамках программы кредитования, например, с Венесуэлой. КНР предоставила стране кредиты в обмен на нефтяные поставки. Снижение цены на нефть означает увеличение объемов поставок в качестве обслуживания долга.
Нефтяной картель ОПЕК
Нефтяной картель ОПЕК был создан в 1960-м году и на сегодняшний день состоит из 12-ти стран, которые в сумме контролируют более 80% мировой добычи нефти:
- Саудовская Аравия (страна с самой низкой себестоимостью добычи нефти, которая по сути и навязывает мнение всему нефтяному картелю ОПЕК);
- Иран (наложенные на страну санкции, снятые с января 2016-го года, стали одной из основных причин разлада в ОПЕК. Во-первых, страна поставила цель отвоевать свою долю рынка, и мнение остальных участников картеля Иран не интересуют. Во-вторых, политико-религиозные разногласия с Саудовской Аравией отнюдь не способствуют конструктивному переговорному процессу.);
- Ирак (нефтяные скважины страны сильно пострадали во время военных действий между Ираком и США. Сейчас Ирак, который получил довольно серьезные кредиты на восстановление, также старается сиюминутно отыграть потери, не заботясь о том, что будет дальше. Дабы восстановить экономику и погасить долг, страна намерена и дальше наращивать поставки, независимо от того, какое общее примет нефтяной картель ОПЕК);
- Кувейт (на момент создания нефтяного картеля ОПЕК страна как раз получила независимость от Великобританского правительства. Сейчас страна чувствует себя весьма неплохо);
- Катар, ОАЭ, Нигерия, Венесуэла, Ангола, Алжир, Ливия, Эквадор;
- Россия (в ОПЕК не входит, но с 1998-го года является наблюдателем, потому активно принимает участие во всех встречах картеля).
Наибольшие доказанные запасы нефти в мире у Венесуэлы и Саудовской Аравии, однако Венесуэле это лидерство пока что ничего не дает. На третьем месте Канада (более 10%). Россия на 6-м месте (6,1%), у США всего лишь 2,9% мировых нефтяных запасов, себестоимость добычи которых сравнительно большая. Но США наоборот не стремятся развивать собственную добычу, являясь одними из лидеров по импорту нефтепродуктов.
Изначальная цель создания нефтяного картеля ОПЕК — удержание мирового баланса между спросом и предложением с учетом ограниченности данного ресурса. Иными словами, политика стран должна была бы быть оптимальной и соответствовать мировым рыночным тенденциям. Стоимость «черного золота» должна была бы быть взвешенной (равновесной) и зависеть от скорости развития экономик стран-импортеров. Слишком дорогая нефть могла бы стать причиной замедления роста мирового ВВП, слишком низкие цены привести к экономическому дисбалансу.
Сегодня политика ОПЕК направлена на обогащение стран-лидеров и попытки выбраться из долговой ямы стран-неудачников. Это говорит о том, что нефтяной картель ОПЕК уже не выполняет свои основные функции, где каждая из стран-участниц ведет свою отдельную игру, не считаясь с интересами других участников. Потому роль данной организации перед мировым сообществом практически дискредитирована, и можно говорить о том, что картель может скоро прекратить свое существование.
Однако есть и другое мнение — ОПЕК пока еще рано списывать с мировой политико-экономической арены по следующим причинам:
- сдерживание цен на нефть обеспечивается установлением квот для каждой страны. 30% квот имеет Саудовская Аравия, чуть менее 10% — Венесуэла, Кувейт и ОАЭ. На протяжении 50-ти лет картель не пользовался своей властью поднять добычу или изменить пропорцию квот. И если на сегодняшний день эти квоты не соблюдаются, то это не значит, что в будущем ситуация не изменится. Картель пока еще существует, и вероятность того, что он снова в будущем будет полноценно выполнять свои функции, пока остается;
- неэффективным странам картеля нет смысла выходить из картеля. Например, той же Венесуэле нужны высокие цены на «черное золото», но у государства нет экономических рычагов влияния на Саудовскую Аравию, которая и срывает всю суть деятельности ОПЕК. Однако ни Венесуэле, ни Алжиру, Ливии, Эквадору или Нигерии нет смысла выходить из состава картеля. Ситуация для этих стран безвыходная и только надежда на то, что Саудовская Аравия, Катар, Кувейт и ОАЭ изменят свою политику заставляет их удерживать членство. Иными словами, выход из картеля на 100% не решит проблемы, тогда как членство в картеле оставляет надежду;
- разногласия в политике добычи нефти в ОПЕК и уровня мировых цен были и раньше. Например, хотя со стороны казалось, что в 1973-1979-х годах страны дружно сокращали добычу, однако внутри разногласия все же были. В 1975-м году Саудовская Аравия настаивала на незначительном снижении цены нефти, Иран же говорил о 35% повышении. Причем, накануне встречи Саудовская Аравия целенаправленно давила на участников картеля, угрожая самолично обвалить цены, запустив свои мощности. Компромиссом стало поднятие цен на 10%. Иран и Саудовская Аравия часто спорят между собой, однако картель продолжает существовать, поскольку его влияние на мировой арене больше, чем влияние отдельно взятых стран.
Нефтяной картель ОПЕК пока что рано списывать со счетов, и примером этого будет тот факт, что трейдеры будут следить за итогами встречи 2 июня. Политика картеля пока что остается влияющим фактором на нефтяные котировки. И если последний год пока что был не самым удачным в плане согласованности действий между странами-участницами, то не факт, что в будущем будет такая же ситуация.
