Что такое «эквити Форекс»? Представьте, что перед вами есть интересная стратегия или торговый советник (пусть даже бесплатный). Кто-то до вас уже провел их тестирование и гарантирует прибыль, что делать дальше? Конечно же тестировать самому на демо-счете, но будет обидно, если даже на демо-счете советник покажет отрицательный результат. Как минимум, потеря времени. Эквити — кривая изменения депозита в заданный период времени, которая характеризует успешность торговой системы. Логично, что линия должна быть восходящей (депозит должен увеличиваться), но для анализа одного восходящего графика эквити мало.
Есть несколько способов тестирования торговых систем:
- мани-менеджмент во время тестирования выключен (при условии автоматической его встройки в систему), используют минимальный размер лота;
- мани-менджмент включен, лот регулируется в процессе торговли.
Первый вариант дает слишком узкое представление о торговой системе, но он предпочтительнее. Второй вариант может исказить реальную картину. Например, если торговля ведется в момент максимальной просадки: при минимальном лоте мнение о системе будет завышенным (поскольку на графике это будет менее заметно), при максимальном — завышено (график четче отобразит просадку). Потому лучше тестировать систему при базовых условиях, не изменяя их во время работы.
Впрочем, каждый трейдер сам определяет для себя, какая эквити Форекс ему больше по душе, исходя из рисков, которые он готов понести. Чем выше риск, тем выше прибыль, но общие правила построения кривой депозита все же есть.
Правила построения эквити Форекс
Эквити должна иметь вид максимально ровного прямого графика
Ровный восходящий тренд означает, что торговая система стабильна и устойчиво работает в любых рыночных условиях. Угол наклона может увеличиваться или уменьшаться, но отклонения (особенно в сторону просадки) должны отсутствовать. Резкие скачки доходности тоже могут быть, но их частое появление может исказить статистику.
- Совет: отдавайте предпочтение торговой системе, у которой на графике мелкие прибыльные сделки, но частые. Причем именно частые мелкие скачки при укрупнении графика и создают эффект сглаживания.
Просадки эквити Форекс должны быть мелкими и быстро восстанавливаться после падения
Под просадкой может пониматься не только движение кривой вниз, а и возникновение так называемых «полок» — участков, где общая направленность тренда горизонтальная (советник не приносит ни убытка, ни прибыли). Если длина такой «полки» несколько недель даже при общей положительной динамике, лучше от использования торговой системы отказаться.
- Каждое последующее максимальное значение эквити должно быть больше предыдущего
Рынок по своей сути нестабилен: рост, провал, флет. Торговая система не может быть универсальной и на участках, под которые она не предназначена, возможен убыток. Если каждый следующий максимум выше предыдущего, это говорит о том, что в периоды работы на участках, под которые собственно советник и разрабатывался, он зарабатывает больше, чем теряет в периоды, ему не свойственные.
- Самый ответственный период оптимизации советника — последний месяц. На этом участке график должен быть или горизонтальным, или восходящим.
Если эквити Форекс идет в последний месяц вниз, это говорит о неспособности системы работать в новых изменяющихся условиях рынка. И далеко не факт, что этот спад — временный, возможно, торговая система перестает работать.
- По форме эквити можно определить размер ордеров и приблизительное соотношение прибыльных (убыточных) сделок.
Торговля с ордерами — неотъемлемая часть риск-менеджмента. Системы, которые имеют большие значения «тейк-профит» с близко расположенными ордерами «стоп-лосс» имеют ступенчатую форму кривой, на графике которой наблюдаются также резкие скачки вверх и длинные просадки. Пример такой эквити Форекс ниже.
У торговых советников, которые не используют стоп-лосс, эквити имеет относительно ровную форму. Пример такого графика ниже, зеленая линия отображает изменение депозита в момент просадки.
Ниже приведен еще один пример эквити, который соответствует скальперской стратегии (быстрое достижение небольшой прибыли и длинный стоп-лосс). Ступени образуются за счет редкого срабатывания стоп-лосса (то есть, когда позиция закрывается по ступу в убыток).
И последний пример эквити Форекс — торговый советник, работающий по стратегии Мартингейла. Глубина просадки отображает убыточную серию сделок, превышающих среднестатистическую длину.
Резюме. Эквити Форекс, как и бэктест, является одним из главных показателей работы торгового советника или стратегии. Помимо восходящего тренда важен анализ её ступенчатости и причин возникновения резкого роста или просадок. Чем ровнее и плавнее эквити поднимается вверх, тем надежнее торговая программа. Рекомендуемый временной участок для анализа — не менее 1 года!
Комментарии