Инвестиции в аукционы по банкротству — еще одна интересная идея нестандартных вложений. Например, заемщик приобрел в кредит квартиру, однако через время он потерял платежеспособность. Иными словами, он оплатил банку аренду квартиры, а сам банк теперь будет готов продать квартиру по цене, которой будет достаточно для погашения задолженности по кредиту с учетом издержек. Заемщик теряет сумму первоначального взноса, но ведь это его проблемы, связанные с неверной оценкой риска. Потенциальные инвестор, в свою очередь, получает возможность приобрести актив по заниженной цене.
Как работают инвестиции в аукционы
Аукционы по банкротству представляют собой систему электронных торгов, которые являются последним этапом в судебном разбирательстве с должником. Перед выставлением лота на аукцион назначается конкурсный (арбитражный) управляющий, который проводит оценку актива и непосредственно занимается организацией торгов. Причем электронная форма — это обязательное условие, закрепленное на законодательном уровне.
Основной скептицизм инвестиций в аукционы основан на том, что имущество продается родственникам, знакомым и т.д. Во-первых, электронная система находится под жестким контролем проверяющих органов. За подтасовку результатов аукциона арбитражный управляющий может получить большие проблемы. Во-вторых, если бы имущество передавалось «своим» людям, то гораздо проще было бы этот вопрос решить без банкротства. Например, переуступка долга или личные договоренности с заемщиком. Поверьте, если заемщик понимает, что он и так лишится имущества, то он вполне согласится на разумные условия сделки, поскольку только сама организация торгов может составлять не менее 5% стоимости имущества.
Инвестиции в аукционы приносят деньги за счет перепродажи имущества. Нормативы Центробанка не позволяют банкам долго удерживать на балансе залоговое имущество, потому они стремятся реализовать его как можно быстрее (то же самое относится и к банкротству по решению суда и выплаты долга через исполнительную службу). У инвестора же есть главный ресурс — время.
Нюансы инвестиций в аукционы:
перед покупкой лота нужна его комплексная юридическая проверка. Если ли обременения со стороны других служб, прописан ли, например, в квартире ребенок, которого нельзя выселять, не числится ли авто в угоне и т.д. Организаторы торгов об этом могут умолчать. И проблема юридической экспертизы в том, что на неё нужно время, потому инвестор в определенной степени несет риски;
важно понимать, сколько нужно денег на реставрацию лота и каков на него спрос. Например, банкротство юридического лица — длительная процедура, за время которой собственник успевает распродать ликвидное имущество, а на аукцион в последствии попадает только неликвид;
инвестиции в аукционы можно сделать посредством заключения агентского договора. Агенты предоставляют услуги полного сопровождения сделки, начиная от собственной оценки лота, заканчивая юридическим оформлением сделки. Правда, стоимость услуг начинается с 30 тыс. рублей;
- перед инвестициями в аукционы рекомендуем познакомиться с Федеральным законом №127, также полезными будут специализированные форумы, например, bankrot.org.
Всего в России действует около 15-ти основных электронных площадок, где выставляются самые разные активы, начиная от недвижимости и автомобилей, заканчивая оборудованием, правами требования или акциями. Некоторые банки также имеют свои площадки, где можно напрямую купить залоговое имущество.
Для участия в аукционах нужно получить электронную цифровую подпись, которую выдают специальные организации. Её ориентировочная стоимость — 6-8 тыс. рублей, действует 1 год. Порядок проведения аукциона:
на сайте электронной площадки уже размещены лоты с указанием даты торгов, описанием имущества, фотографиями и сканом правоустанавливающих документов. У каждого объекта есть своя первоначальная цена, шаг и необходимый задаток (20%);
потенциальный покупатель регистрируется на сайте и вносит задаток (последняя дата внесения задатка указана на сайте, обычно это 1-2 дня до начала торгов);
на аукцион отводится 1 день, победитель доплачивает остаток.
Если желающих купить актив нет, проводится следующий аукцион, цена снижается на 10-30%. Самый интересный третий этап (если и после снижения цены лот не был куплен) — публичное предложение. Его суть в том, что цена на актив снижается на определенный шаг через определенный промежуток времени (час, день). Победитель тот, кто первым сделал заявку.
Насколько инвестиции в аукционы выгодны? Это зависит от опыта и везения, но риски и доход сопоставимы с инвестициями в ценные бумаги. Во-первых, потенциальная покупка размещена по определенному адресу (указано в информации о лоте). На инвестора ложатся затраты по предварительному проезду перед аукционом для проверки лота и его транспортировке после покупки. Во-вторых, это временные затраты и затраты на предварительную оценку. Не стоит рассчитывать, что цена актива будет в 2 раза меньше рыночной. В-третьих, очень много вопросов с правоустанавливающими документами. Доходность профессионалов составляет 18-30% годовых.
И последний совет. Чтобы сделать первые инвестиции в аукционы, начните с небольшого простого лота, например, инструмента или металлолома. Сделайте свою ориентировочную оценку и все-таки не пожалейте денег на агентов. Пусть первая сделка будет убыточной, но только так вы сможете разобраться в сути инвестирования, законодательстве и порядке действий. Инвестиции в аукционы могут быть выгодными, если оказаться в нужном месте в нужное время!
Комментарии